①9月22日，廣發(fā)證券稱收到證監(jiān)會(huì)的《行政處罰決定書(shū)》，美尚生態(tài)造假一案處罰塵埃落定；
②年內(nèi)已有30張罰單與保薦機(jī)構(gòu)、保代在保薦過(guò)程中未能勤勉盡責(zé)相關(guān)；③今年以來(lái)，被證監(jiān)會(huì)立案的券商還有東海、東興、東北證券，其中東北證券處罰已落地。
9月22日晚間，廣發(fā)證券發(fā)布公告，稱當(dāng)日收到證監(jiān)會(huì)的《行政處罰決定書(shū)》，事涉美尚生態(tài)造假一案。
繼4月17日和7月17日，廣發(fā)證券分別收到證監(jiān)會(huì)的《立案告知書(shū)》和《行政處罰事先告知書(shū)》，此次《行政處罰決定書(shū)》的落地，也意味著該千萬(wàn)罰單終于塵埃落定。
虛假記載、刻意瞞報(bào)、欺詐上市……美尚生態(tài)長(zhǎng)達(dá)8年的財(cái)務(wù)造假違規(guī)行為終于浮出水面，在處罰落地的同時(shí)，同時(shí)也對(duì)作為資本市場(chǎng)看門人的中介機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)質(zhì)量進(jìn)行了拷問(wèn)。
行政處罰塵埃落定，連收帶罰合計(jì)千萬(wàn)
廣發(fā)證券擔(dān)任美尚生態(tài)2018年非公開(kāi)發(fā)行股票項(xiàng)目的保薦（主承銷）機(jī)構(gòu)，簽字保薦代表人為王鑫和楊磊杰。
經(jīng)查，廣發(fā)證券在擔(dān)任保薦機(jī)構(gòu)的期間未勤勉盡責(zé)，包括：核查大額銀行存款賬戶程序設(shè)計(jì)不到位，對(duì)美尚生態(tài)銀行存款函證程序執(zhí)行不到位；對(duì)應(yīng)收賬款的函證程序、盡職調(diào)查程序執(zhí)行不到位；對(duì)2018年非公開(kāi)發(fā)行股票的募投項(xiàng)目走訪程序執(zhí)行不到位；對(duì)美尚生態(tài)重要銀行借款合同查驗(yàn)不到位；對(duì)美尚生態(tài)申請(qǐng)文件、證券發(fā)行募集文件中無(wú)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)專業(yè)意見(jiàn)支持的內(nèi)容，未獲取充分的盡職調(diào)查證據(jù)和作出獨(dú)立判斷。
就此，證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，廣發(fā)證券在該項(xiàng)目的服務(wù)過(guò)程中，未遵守業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)規(guī)范，未勤勉盡責(zé)地對(duì)美尚生態(tài)的發(fā)行申請(qǐng)文件進(jìn)行審慎核查，出具的保薦書(shū)等文件存在虛假記載。
根據(jù)以上事實(shí)，證監(jiān)會(huì)決定，一是對(duì)廣發(fā)證券責(zé)令改正，給予警告，沒(méi)收保薦業(yè)務(wù)收入94.34萬(wàn)元，并處以93.34萬(wàn)元罰款；沒(méi)收承銷股票違法所得783.02萬(wàn)元，并處以50萬(wàn)元罰款。二是對(duì)王鑫、楊磊杰給予警告，并分別處以25萬(wàn)元罰款。
同時(shí)，廣發(fā)證券表示，目前公司經(jīng)營(yíng)情況正常，公司將持續(xù)遵循合規(guī)穩(wěn)健的經(jīng)營(yíng)理念，進(jìn)一步強(qiáng)化投行業(yè)務(wù)內(nèi)控機(jī)制，提高規(guī)范運(yùn)作意識(shí)，切實(shí)履行勤勉盡責(zé)義務(wù)，全面提升投行業(yè)務(wù)質(zhì)量。
根據(jù)半年報(bào)數(shù)據(jù)，廣發(fā)證券上半年A股市場(chǎng)股權(quán)融資項(xiàng)目和融資金額分別為395家和6417.01億元，同比分別增長(zhǎng)6.76%和減少9.62%；完成股權(quán)融資主承銷家數(shù)7家，股權(quán)融資主承銷金額81.78億元。廣發(fā)證券在半年報(bào)中強(qiáng)調(diào)，將強(qiáng)化投行業(yè)務(wù)質(zhì)量全過(guò)程管控，切實(shí)提升投行業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量。
美尚生態(tài)財(cái)務(wù)造假長(zhǎng)達(dá)8年
美尚生態(tài)作為涉案主體，自然未能幸免。早在7月13日，美尚生態(tài)發(fā)布公告稱公司及相關(guān)人員收到證監(jiān)會(huì)的《行政處罰決定書(shū)》。
經(jīng)查，公司大量信息披露文件存在虛假記載，2012年至2020年6月，公司通過(guò)提前確認(rèn)應(yīng)收賬款收回、虛記銀行利息收入、未按審定金額調(diào)整項(xiàng)目收入、虛增子公司收入等方式，合計(jì)虛增凈利潤(rùn)4.57億元。經(jīng)查，部分年度的虛增凈利潤(rùn)高達(dá)30%：公司2015年虛增凈利潤(rùn)6672.74萬(wàn)元，占當(dāng)期披露凈利潤(rùn)的60.52%；2016年虛增凈利潤(rùn)6401.11萬(wàn)元，占當(dāng)期披露凈利潤(rùn)的30.64%；2018年虛增凈利潤(rùn)14827.80萬(wàn)元，占當(dāng)期披露凈利潤(rùn)的38.34%。
同時(shí)，美尚生態(tài)存在瞞報(bào)行為：未按規(guī)定披露關(guān)聯(lián)交易及資金占用、未按規(guī)定披露重大訴訟事項(xiàng)、未如實(shí)披露控股股東歸還資金占用情況、非公開(kāi)發(fā)行股票行為構(gòu)成欺詐發(fā)行等違規(guī)行為。
此外，美尚生態(tài)構(gòu)成欺詐發(fā)行。證監(jiān)會(huì)指出，在提交非公開(kāi)發(fā)行文件時(shí)公司并未如實(shí)披露董事長(zhǎng)王迎燕非經(jīng)營(yíng)性資金占用情形、發(fā)行申請(qǐng)文件所依據(jù)的三年一期財(cái)務(wù)報(bào)表存在虛假記載的情形，美尚生態(tài)并不符合創(chuàng)業(yè)板上市公司的發(fā)行條件，屬于以欺騙手段騙取發(fā)行核準(zhǔn)。
多位業(yè)內(nèi)人士表示，公司延續(xù)多年的財(cái)務(wù)造假在多重中介機(jī)構(gòu)的把關(guān)下卻未能發(fā)現(xiàn)任何異常，在邏輯上來(lái)說(shuō)是不合理的?！半m然有時(shí)保薦機(jī)構(gòu)可能因?yàn)闀r(shí)間緊迫、技術(shù)有限等客觀原因沒(méi)有及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，但美尚生態(tài)虛假記載、刻意瞞報(bào)、欺詐發(fā)行等多重違規(guī)行為存在多年，很難說(shuō)完全是客觀原因?！?/p>
年內(nèi)有30張罰單涉投行保薦，多家券商被重罰
中介機(jī)構(gòu)尤其保薦機(jī)構(gòu)作為資本市場(chǎng)的看門人，一直是監(jiān)管嚴(yán)要求的對(duì)象。但在保薦業(yè)務(wù)這塊“踩雷”的機(jī)構(gòu)也比比皆是。
截至9月23日，已有30張罰單與保薦機(jī)構(gòu)、保代在保薦過(guò)程中未能勤勉盡責(zé)相關(guān)。記者梳理后發(fā)現(xiàn)，今年以來(lái)，至少有華泰聯(lián)合（4張）、中信證券（4張）、華金證券（2張）、民生證券（3張）、廣發(fā)證券（2張）、第一創(chuàng)業(yè)承銷保薦（2張）、長(zhǎng)江證券承銷保薦（2張）、金圓統(tǒng)一證券（1張）、財(cái)通證券（1張）、東北證券（1張）、東興證券（1張）、國(guó)元證券（1張）、海通證券（1張）、華興證券（1張）、萬(wàn)和證券（1張）、中信建投（1張）、中銀國(guó)際（1張）、招商證券（1張）因保薦過(guò)程中存在違規(guī)行為被采取監(jiān)管措施。
盡職調(diào)查不規(guī)范，出具的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述，內(nèi)部控制制度存在缺陷、未能履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)是投行保薦中最常見(jiàn)的幾種違規(guī)類型。處罰類型基本以出具警示函、書(shū)面警示為主，但也有部分券商被予以行政處罰、立案調(diào)查等重罰。
2月6日，東海證券公告稱收到證監(jiān)會(huì)《立案告知書(shū)》。因該公司在金洲慈航2015年重大資產(chǎn)重組中，開(kāi)展獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)涉嫌未勤勉盡責(zé)，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)該公司立案。
4月1日，東興證券公告表示收到證監(jiān)會(huì)的《立案告知書(shū)》。因公司在執(zhí)行澤達(dá)易盛首次公開(kāi)發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市項(xiàng)目中，涉嫌保薦、承銷及持續(xù)督導(dǎo)等業(yè)務(wù)未勤勉盡責(zé)，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)公司立案。就在近日，東興證券審議通過(guò)了相關(guān)議案，公司擬與其他中介機(jī)構(gòu)及相關(guān)當(dāng)事方共同出資3.4億元設(shè)立澤達(dá)易盛事件賠付專項(xiàng)資金賬戶，通過(guò)司法調(diào)解等高效方式賠付適格投資者的投資損失。
6月19日，東北證券發(fā)布公告，公司及相關(guān)責(zé)任人員收到證監(jiān)會(huì)的《行政處罰決定書(shū)》。公司在執(zhí)行豫金剛石2016年非公開(kāi)發(fā)行股票項(xiàng)目中，涉嫌保薦、持續(xù)督導(dǎo)等業(yè)務(wù)未勤勉盡責(zé)，所出具的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，東北證券及相關(guān)責(zé)任人員被要求責(zé)令改正、沒(méi)收保薦收入、處以罰款、給予警告等處罰。
