A股三大指數(shù)今日集體收漲，滬指漲1.14%，收?qǐng)?bào)3323.27點(diǎn)，重上3300點(diǎn)整數(shù)關(guān)口；深證成指漲1.08%，收?qǐng)?bào)11338.67點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指漲0.76%，收?qǐng)?bào)2324.72點(diǎn)。三大指數(shù)日K線齊收三連陽(yáng)。市場(chǎng)成交額維持在一萬(wàn)億上方，今日超過(guò)1.1萬(wàn)億元，為連續(xù)第19個(gè)交易日突破萬(wàn)億。北向資金今日凈買入15.85億元。
行業(yè)板塊呈現(xiàn)普漲態(tài)勢(shì)，TMT賽道重拾升勢(shì)，游戲與文化傳媒板塊暴漲，通信服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)、計(jì)算機(jī)設(shè)備、軟件開發(fā)、教育板塊漲幅居前；僅風(fēng)電設(shè)備、光伏設(shè)備、醫(yī)藥商業(yè)、電池板塊逆市下跌。
個(gè)股方面，近4000只股票上漲。AI概念股全線反彈大漲，游戲、傳媒等應(yīng)用方向領(lǐng)漲，萬(wàn)興科技、昆侖萬(wàn)維、掌趣科技、冰川網(wǎng)絡(luò)等超10股20CM漲停。大金融股盤中走強(qiáng)，財(cái)富趨勢(shì)20CM漲停，華西證券、中國(guó)銀河均一度漲停，新華保險(xiǎn)漲超8%。一帶一路、中字頭概念股午后拉升，秦港股份、小商品城等漲停。半導(dǎo)體板塊展開反彈，佰維存儲(chǔ)漲超10%，大港股份、興森科技漲停。
北向資金凈流入15.85億元
北向資金今日凈流入，截至收盤，滬股通凈流出7.89億元，深股通凈流入23.74億元，合計(jì)凈流入15.85億元。
行業(yè)資金流向：42.36億凈流入游戲
行業(yè)資金方面，截至收盤，游戲、文化傳媒、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)等凈流入排名靠前，其中游戲凈流入42.36億元。
凈流出方面，光伏設(shè)備、電池、船舶制造等凈流出排名靠前，其中光伏設(shè)備凈流出25.07億元。
今日要聞：
1、中共中央政治局召開會(huì)議 分析研究當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢(shì)和經(jīng)濟(jì)工作
中共中央政治局4月28日召開會(huì)議，分析研究當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢(shì)和經(jīng)濟(jì)工作。中共中央總書記習(xí)近平主持會(huì)議。會(huì)議認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)社會(huì)全面恢復(fù)常態(tài)化運(yùn)行，宏觀政策靠前協(xié)同發(fā)力，需求收縮、供給沖擊、預(yù)期轉(zhuǎn)弱三重壓力得到緩解，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)好于預(yù)期，市場(chǎng)需求逐步恢復(fù)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展呈現(xiàn)回升向好態(tài)勢(shì)，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行實(shí)現(xiàn)良好開局。
2、基金增倉(cāng)助推股價(jià)大漲 A股最強(qiáng)板塊還能走多遠(yuǎn)！機(jī)構(gòu)分歧明顯加大
近日，公募基金一季報(bào)已全部披露完畢。數(shù)據(jù)顯示，一季度，公募基金持有股票市值約6.4萬(wàn)億元。其中持有A股市值5.74萬(wàn)億元，占基金凈值比例22.03%，與去年年末相比提升0.19個(gè)百分點(diǎn)。據(jù)申萬(wàn)宏源估算，幾乎全倉(cāng)TMT的產(chǎn)品數(shù)量達(dá)387只，規(guī)模合計(jì)3606億元，主動(dòng)權(quán)益基金對(duì)TMT板塊的調(diào)倉(cāng)仍在繼續(xù)。具體看，調(diào)倉(cāng)聚焦在小規(guī)?；?，5億元以下規(guī)模的小基金產(chǎn)品占比相對(duì)較高，在大于50億元的基金中TMT主題產(chǎn)品比例較小。個(gè)股方面，證券時(shí)報(bào)·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，在一季度主動(dòng)權(quán)益類基金合計(jì)加倉(cāng)金額居前的20只個(gè)股中，共計(jì)13股屬于TMT板塊，占比近七成；且加倉(cāng)金額前四強(qiáng)均被TMT概念股包攬，足見(jiàn)TMT板塊熱度之高。至此，公募基金一季度大幅調(diào)倉(cāng)至TMT板塊得到驗(yàn)證。
3、德國(guó)可能會(huì)限制向中國(guó)出口用于制造半導(dǎo)體的化學(xué)品？外交部回應(yīng)
毛寧稱，經(jīng)貿(mào)合作是互惠互利的，中方是全球半導(dǎo)體的重要市場(chǎng)，一些國(guó)家以所謂“降低依賴”的名義搞對(duì)華出口管制的做法不具建設(shè)性，最終只會(huì)損人害己，也影響全球的產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈穩(wěn)定。中方奉勸這些國(guó)家尊重市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)律，從維護(hù)規(guī)則和自身利益出發(fā)，與中方一道共同維護(hù)國(guó)際經(jīng)貿(mào)秩序，推動(dòng)構(gòu)建開放型的世界經(jīng)濟(jì)。
4、央行：一季度人民幣貸款增加10.6萬(wàn)億元 同比多增2.27萬(wàn)億元
人民銀行統(tǒng)計(jì)，2023年一季度末，金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)貸款余額225.45萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)11.8%；一季度人民幣貸款增加10.6萬(wàn)億元，同比多增2.27萬(wàn)億元。一季度末，人民幣房地產(chǎn)貸款余額53.89萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)1.3%，比上年末增速低0.2個(gè)百分點(diǎn)；一季度增加6718億元，占同期各項(xiàng)貸款增量的6.3%。
5、東部戰(zhàn)區(qū)新聞發(fā)言人就美P-8A反潛巡邏機(jī)穿航臺(tái)灣海峽發(fā)表談話
東部戰(zhàn)區(qū)新聞發(fā)言人施毅陸軍大校表示，4月28日，美1架P-8A反潛巡邏機(jī)穿航臺(tái)灣海峽并公開炒作。中國(guó)人民解放軍東部戰(zhàn)區(qū)組織戰(zhàn)機(jī)對(duì)美機(jī)全程跟監(jiān)，嚴(yán)密防范警戒。近一個(gè)時(shí)期，美艦機(jī)頻頻實(shí)施挑釁行徑，充分證明美是臺(tái)海和平穩(wěn)定破壞者、臺(tái)海安全風(fēng)險(xiǎn)制造者。戰(zhàn)區(qū)部隊(duì)時(shí)刻保持高度戒備，堅(jiān)決捍衛(wèi)國(guó)家主權(quán)安全和地區(qū)和平穩(wěn)定。
6、重要通知 油價(jià)降了！加滿一箱油省6.5元
央視財(cái)經(jīng)記者從國(guó)家發(fā)改委獲悉，本次油價(jià)調(diào)整具體情況如下：汽油下調(diào)160元/噸，柴油下調(diào)155元/噸。央視財(cái)經(jīng)記者給您算了一筆賬，按一般家用汽車油箱50L容量估測(cè)，加滿一箱92號(hào)汽油，將少花6.5元。
機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)：
1、東吳證券：看好A股整體回升的投資機(jī)會(huì)
東吳證券研報(bào)指出，大盤方面，短期，指數(shù)連續(xù)跳水后，隨著超跌的新能源等板塊的反彈以及金融股業(yè)績(jī)的提振帶動(dòng)，指數(shù)探底回升。不過(guò)，指數(shù)調(diào)整趨勢(shì)中，反復(fù)難免，尤其是即將進(jìn)入業(yè)績(jī)真空以及階段多方不確定性下，期望指數(shù)快速反轉(zhuǎn)的概率較低。但是隨著3月以及一季度經(jīng)濟(jì)恢復(fù)超預(yù)期，整個(gè)經(jīng)濟(jì)仍處于復(fù)蘇通道。市場(chǎng)信心提振下，全年經(jīng)濟(jì)向好趨勢(shì)依舊。當(dāng)前流動(dòng)性保持合理充裕，A股估值仍處于歷史低位，中期配置價(jià)值凸顯，看好A股整體回升的投資機(jī)會(huì)，未來(lái)A股市場(chǎng)我們依舊可以看高一線。
2、國(guó)海證券：市場(chǎng)熱點(diǎn)快速輪動(dòng)，關(guān)注業(yè)績(jī)超預(yù)期低位方向
國(guó)海證券表示，總體來(lái)看，在AI主線的炒作趨弱的大背景下，市場(chǎng)嘗試高低位的切換，疊加業(yè)績(jī)利好消息刺激，低位的醫(yī)藥和保險(xiǎn)受到資金青睞，市場(chǎng)則表現(xiàn)為熱點(diǎn)快速輪動(dòng)。隨著一季報(bào)披露即將落幕，當(dāng)下建議重點(diǎn)關(guān)注業(yè)績(jī)超預(yù)期低位方向。
3、國(guó)盛證券：指數(shù)止跌企穩(wěn)，持股過(guò)節(jié)更優(yōu)
國(guó)盛證券表示，自本月以來(lái)，A股已連續(xù)18個(gè)交易日成交額站上萬(wàn)億元，市場(chǎng)整體交投情緒較好。從歷史數(shù)據(jù)來(lái)看，在A股市場(chǎng)成交額連續(xù)站上萬(wàn)億期間（2015年以來(lái)連漲時(shí)間超過(guò)7個(gè)交易日），萬(wàn)得全A指數(shù)多數(shù)上漲（概率為65%），在萬(wàn)億成交結(jié)束后的30日和60日內(nèi)，指數(shù)上漲的概率較高，分別為75%和85%，二季度后半程的行情值得期待。從消息面看，月底高層重要會(huì)議的定調(diào)方向、五一勞動(dòng)節(jié)假期的消費(fèi)數(shù)據(jù)、5月美聯(lián)儲(chǔ)加息節(jié)奏及相關(guān)表態(tài)等方面對(duì)后市主線方向影響較大，可保持重點(diǎn)關(guān)注。從板塊方面看，本周TMT相關(guān)概念板塊分化加劇，操作難度較大，整體虧錢效應(yīng)明顯。但應(yīng)注意到，作為主力資金深度介入的大主線題材，板塊內(nèi)有較強(qiáng)業(yè)績(jī)支撐且處在相對(duì)低位的個(gè)股表現(xiàn)依舊強(qiáng)勢(shì)，此前受市場(chǎng)情緒影響較大的核心龍頭股短線仍有望迎來(lái)修復(fù)，可注意整體節(jié)奏的把握。中線可關(guān)注如儲(chǔ)能、逆變器方向，一季度報(bào)超預(yù)期的行業(yè)龍頭股，逢低布局，把握結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。
4、中信建投：游戲產(chǎn)業(yè)周期持續(xù)向上，有望延續(xù)較好發(fā)展態(tài)勢(shì)
中信建投認(rèn)為，未來(lái)常態(tài)化版號(hào)發(fā)行情況下，游戲行業(yè)的供給重新恢復(fù)，有望驅(qū)動(dòng)行業(yè)恢復(fù)健康發(fā)展態(tài)勢(shì)。另外，1）AIGC對(duì)于美術(shù)設(shè)計(jì)、游戲策劃、發(fā)行等環(huán)節(jié)的降本增效作用未來(lái)有望逐步落地，降本顯著；2）政策監(jiān)管的風(fēng)險(xiǎn)也逐步緩釋。綜合來(lái)看，我們認(rèn)為游戲產(chǎn)業(yè)周期持續(xù)向上，估值仍處于較低分位數(shù)，未來(lái)業(yè)績(jī)逐步兌現(xiàn)，疊加AIGC降本增效催化，有望延續(xù)較好發(fā)展態(tài)勢(shì)。
5、天風(fēng)證券：4月第3周新能源汽車訂單明顯改善，車展有望帶動(dòng)終端需求回升
天風(fēng)證券研報(bào)稱，4月第3周隨著上海車展的舉辦，自主品牌、新勢(shì)力等企業(yè)亮相多款新車型，對(duì)終端需求有積極的促進(jìn)作用。隨著高性價(jià)比新車型開啟預(yù)定，周內(nèi)訂單明顯改善。3月的降價(jià)潮基本告一段落，逐步切入新車投放周期，消費(fèi)者的觀望情緒有望伴隨新車型落地而逐步緩解，4月下旬訂單有望周度向好。交付方面，第3周受到新車型交付爬坡的影響，交付節(jié)奏放緩，但隨著在手訂單的逐步累計(jì)，新車產(chǎn)能逐步爬坡，本月交付量有望較3月環(huán)比改善。
6、興業(yè)證券：經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇初期，企業(yè)利潤(rùn)或逐漸從底部回升
興業(yè)證券指出，2023年一季度，全國(guó)規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤(rùn)累計(jì)同比下降21.4%，其中3月單月同比下降19.2%，降幅較1-2月有所收窄；庫(kù)存周期來(lái)看，一季度工業(yè)企業(yè)仍處于被動(dòng)去庫(kù)階段到主動(dòng)補(bǔ)庫(kù)存的切換階段。3月工業(yè)利潤(rùn)同比降幅收窄，其中利潤(rùn)率拖累收窄，增加值拉動(dòng)抬升。隨著經(jīng)濟(jì)新舊動(dòng)能切換，行業(yè)利潤(rùn)走勢(shì)出現(xiàn)分化。整體來(lái)看，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇初期，企業(yè)利潤(rùn)或逐漸從底部回升。工業(yè)企業(yè)仍處于被動(dòng)去庫(kù)階段到主動(dòng)補(bǔ)庫(kù)存的切換階段。
7、中信證券：變異株新增有所抬頭關(guān)，注防疫及出行產(chǎn)業(yè)鏈
中信證券表示，近期我國(guó)首次檢出XBB.1.16變異株，重新引發(fā)市場(chǎng)對(duì)于新冠疫情的關(guān)注。推薦兩條主線：1）新冠防疫產(chǎn)業(yè)鏈。短期關(guān)注感染病例提升、新變異株&新癥狀帶來(lái)的事件驅(qū)動(dòng)型主題投資機(jī)會(huì)，中期關(guān)注long-covid背景下的常態(tài)化增量需求，以及產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)格局出清、具備量?jī)r(jià)反轉(zhuǎn)潛力的細(xì)分環(huán)節(jié)。重點(diǎn)推薦醫(yī)療手套龍頭，建議關(guān)注其余包括抗原檢測(cè)、新冠藥物以及藥店等防疫產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)。2）出行消費(fèi)復(fù)蘇鏈。臨近五一假期及暑期傳統(tǒng)旺季，二波防疫承壓或不顯著，行業(yè)景氣度向上修復(fù)趨勢(shì)明確。建議關(guān)注景區(qū)、酒店、免稅等方向。
8、中金公司：美國(guó)GDP放緩，“滯脹”風(fēng)險(xiǎn)上升
中金公司研報(bào)稱，美國(guó)一季度GDP環(huán)比折年率1.1%，連續(xù)第三個(gè)季度環(huán)比放緩，從分項(xiàng)看，對(duì)經(jīng)濟(jì)的拖累主要來(lái)自庫(kù)存放緩，居民消費(fèi)支出仍然穩(wěn)健。中金公司認(rèn)為，年初以來(lái)美國(guó)經(jīng)濟(jì)表現(xiàn)雖有韌性，但并不能改變經(jīng)濟(jì)下行的趨勢(shì)。隨著銀行儲(chǔ)蓄下降，未來(lái)要么銀行自發(fā)“緊信用”，信用利差擴(kuò)大；要么緊信用不明顯，美聯(lián)儲(chǔ)繼續(xù)“緊貨幣”，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率上升，無(wú)論哪種情況，最終結(jié)果都是經(jīng)濟(jì)回落。另外還要警惕通脹的粘性，一季度美國(guó)核心PCE環(huán)比年化增長(zhǎng)4.9%，高于去年四季度的4.4%，整體PCE環(huán)比增速也比去年底更高。結(jié)構(gòu)性通脹可能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)“滯脹”格局，而這也將給金融市場(chǎng)帶來(lái)更多挑戰(zhàn)。
