A股三大指數(shù)今日收盤(pán)漲跌不一，滬指漲0.12%，收?qǐng)?bào)3158.08點(diǎn)；深證成指跌0.24%，收?qǐng)?bào)10515.21點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指跌0.47%，收?qǐng)?bào)2101.40點(diǎn)。市場(chǎng)成交額達(dá)到7713億元，北向資金今日小幅凈買(mǎi)入0.41億元。
行業(yè)板塊漲多跌少，光刻膠概念股爆發(fā)，半導(dǎo)體、通信設(shè)備、航天航空、計(jì)算機(jī)設(shè)備板塊漲幅居前，游戲、航空機(jī)場(chǎng)、航運(yùn)港口、光伏設(shè)備板塊跌幅居前。
個(gè)股方面，上漲股票超過(guò)2800只。芯片股全線(xiàn)爆發(fā)，其中光刻膠方向領(lǐng)漲，揚(yáng)帆新材、容大感光、藍(lán)英裝備均20CM漲停；EDA概念股午后拉升，概倫電子20CM漲停。衛(wèi)星導(dǎo)航概念股大漲，震有科技、天邁科技、神宇股份均20CM漲停。華為概念股繼續(xù)活躍，華力創(chuàng)通、捷榮技術(shù)、華映科技等超10股漲停。地產(chǎn)股震蕩反彈，中國(guó)武夷漲停。下跌方面，游戲傳媒股陷入調(diào)整，愷英網(wǎng)絡(luò)、冰川網(wǎng)絡(luò)跌超5%。
北向資金凈流入0.41億元
北向資金今日凈流入，截至收盤(pán)，滬股通凈流出17.61億元，深股通凈流入18.02億元，合計(jì)凈流入0.41億元。
行業(yè)資金流向：33.12億凈流入半導(dǎo)體
行業(yè)資金方面，截至收盤(pán)，半導(dǎo)體、房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、電子化學(xué)品等凈流入排名靠前，其中半導(dǎo)體凈流入33.12億元。
凈流出方面，光伏設(shè)備、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)、軟件開(kāi)發(fā)等凈流出排名靠前，其中光伏設(shè)備凈流出15.42億元。
今日要聞
證監(jiān)會(huì)首席律師焦津洪：正抓緊制定實(shí)施資本市場(chǎng)投資端改革行動(dòng)方案
9月6日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)首席律師焦津洪在第二屆金融街資管論壇上表示，目前，證監(jiān)會(huì)聚焦高質(zhì)量發(fā)展、建設(shè)中國(guó)特色現(xiàn)代資本市場(chǎng)系統(tǒng)工程，初步形成了“1+N+X”的政策框架，這標(biāo)志著資本市場(chǎng)新一輪深化改革開(kāi)放已經(jīng)拉開(kāi)帷幕。焦津洪說(shuō)，一個(gè)“N”是制定實(shí)施資本市場(chǎng)投資端改革行動(dòng)方案，另一個(gè)“N”是制定實(shí)施資本市場(chǎng)服務(wù)建設(shè)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系行動(dòng)方案。
華為新手機(jī)拆解出了什么？
隨著華為新款手機(jī)Mate60 Pro的未發(fā)先售，最近一周以來(lái)，圍繞與此的信息一直備受關(guān)注。盡管華為官方并未太多談及該手機(jī)各方面的技術(shù)參數(shù)，但根據(jù)不少數(shù)碼愛(ài)好者的實(shí)際測(cè)算，其網(wǎng)速已經(jīng)達(dá)到5G標(biāo)準(zhǔn)。并且，不少專(zhuān)業(yè)人士通過(guò)對(duì)新款手機(jī)的拆解發(fā)現(xiàn)，其搭載了新型麒麟9000s芯片，這也帶給人們無(wú)限的想象空間。華為Mate60 Pro搭載的芯片距離最先進(jìn)的技術(shù)仍有2—2.5節(jié)點(diǎn)的差距，2到2.5節(jié)點(diǎn)意味著我們跟先進(jìn)制程的5G芯片還有3到5年的差距，這3到5年是西方國(guó)家用他們的技術(shù)進(jìn)步速度來(lái)判斷的，但是我們中國(guó)往往能用中國(guó)速度完成超越。
人民日?qǐng)?bào)：形成預(yù)防網(wǎng)絡(luò)游戲沉迷合力
近年來(lái)，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)游戲互動(dòng)性、沉浸性、仿真性更強(qiáng)，對(duì)未成年人具有很強(qiáng)吸引力。未成年人身心發(fā)育尚不成熟，自控能力相對(duì)較弱，容易沉迷網(wǎng)絡(luò)游戲、產(chǎn)生依賴(lài)。正因如此，防止未成年人沉迷網(wǎng)游的工作，一直備受關(guān)注。
這輛比亞迪海豹被券商拆了！約75%零件為自產(chǎn) 總體成本比特斯拉Model3低15%
9月5日，瑞銀證券研究部對(duì)外發(fā)布比亞迪海豹汽車(chē)拆解報(bào)告。瑞銀中國(guó)汽車(chē)行業(yè)研究主管鞏旻表示，海豹汽車(chē)大約75%的零部件是比亞迪自產(chǎn)，總體成本相比上海生產(chǎn)的同級(jí)別Model 3要低15%左右。
經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)金觀(guān)平：自主創(chuàng)新托起“中國(guó)芯”
經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)頭版文章稱(chēng)，從華為Mate60 Pro突然預(yù)售到線(xiàn)下門(mén)店排起長(zhǎng)隊(duì)，連日來(lái)，社會(huì)各界對(duì)這款國(guó)產(chǎn)手機(jī)的關(guān)注熱度不減，其背后是對(duì)“中國(guó)芯”的期待，是對(duì)突破封鎖的迫切，也是對(duì)科技自立自強(qiáng)的信心。
這回不擠牙膏了！沙特、俄羅斯各自宣布把減產(chǎn)措施延至年底
歐佩克+最主要的成員國(guó)沙特阿拉伯日內(nèi)宣布了延長(zhǎng)減產(chǎn)措施的決定。不過(guò)，與先前“逐月延長(zhǎng)”不同，這次沙特直接延長(zhǎng)了三個(gè)月至今年年底。當(dāng)?shù)貢r(shí)間周二（9月5日），沙特阿拉伯能源部宣布，將把每日100萬(wàn)桶的石油減產(chǎn)措施延長(zhǎng)三個(gè)月，至2023年年底。這一激進(jìn)的舉措超出了交易員先前的預(yù)期。
高盛：AI股票泡沫并不算太大 還能繼續(xù)漲
高盛集團(tuán)策略師表示，與之前科技泡沫時(shí)期的股票相比，如今人工智能(AI)領(lǐng)域的早期贏(yíng)家基本面強(qiáng)勁，估值也沒(méi)有那么極端，這反駁了有關(guān)人工智能領(lǐng)域正在形成泡沫的擔(dān)憂(yōu)。
機(jī)構(gòu)觀(guān)點(diǎn)
平安證券：半導(dǎo)體行業(yè)仍處于周期筑底階段，結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)依然存在
平安證券研報(bào)指出，當(dāng)前半導(dǎo)體行業(yè)仍處于周期筑底階段，結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)依然存在：1）設(shè)計(jì)研發(fā)端所需儀器儀表，是半導(dǎo)體等高端智能制造行業(yè)的加速器，在下游市場(chǎng)推動(dòng)及國(guó)家政策支持下，國(guó)產(chǎn)替代空間將逐步打開(kāi)，推薦鼎陽(yáng)科技，建議關(guān)注普源精電、坤恒順維等；2）華為發(fā)布全新旗艦手機(jī)Mate60，旨在打造自主可控的智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈，推薦卓勝微、甬矽電子，建議關(guān)注唯捷創(chuàng)芯、華力創(chuàng)通等。
華泰證券：順周期勝率正在提升
華泰證券指出，歷史上政策博弈往往圍繞“拐點(diǎn)、力度、有效性、有效持續(xù)性”拉鋸，當(dāng)前地產(chǎn)政策力度超預(yù)期或提振市場(chǎng)情緒，后續(xù)或?qū)⑦M(jìn)入有效性驗(yàn)證階段。配置上，資金面環(huán)境未發(fā)生根本性變化下，延續(xù)景氣-籌碼-主題的框架。景氣維度，1）順周期板塊勝率提升，考察供給側(cè)變化，建材、MDI、小金屬、工業(yè)金屬、鋼鐵等占優(yōu)，2）不依賴(lài)總量經(jīng)濟(jì)強(qiáng)復(fù)蘇的電子、醫(yī)藥、軍工等；籌碼維度，篩選上述行業(yè)公募配置系數(shù)中低位的行業(yè)；戰(zhàn)略看多電子、醫(yī)藥，戰(zhàn)術(shù)配置建材/MDI/小金屬，軍工/鋼鐵/工業(yè)金屬基本面有正面預(yù)期，但留意籌碼壓力，謹(jǐn)慎看多。
光大證券：A股盈利增速或?qū)⒁?jiàn)底回升
A股盈利增速或?qū)⒁?jiàn)底回升。當(dāng)前PPI同比拐點(diǎn)初現(xiàn)，預(yù)計(jì)后續(xù)對(duì)A股盈利的拖累將逐步減輕。此外，當(dāng)前地產(chǎn)政策逐步放松，北京、上海、廣州、深圳先后推進(jìn)“認(rèn)房不認(rèn)貸”政策措施，各類(lèi)穩(wěn)增長(zhǎng)政策也加速出臺(tái)，在經(jīng)濟(jì)內(nèi)生動(dòng)能恢復(fù)以及政策的呵護(hù)下，預(yù)計(jì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)將持續(xù)復(fù)蘇，A股盈利增速或?qū)⒓铀傩迯?fù)。中報(bào)之后，市場(chǎng)對(duì)業(yè)績(jī)的關(guān)注度或?qū)⑻嵘?，建議關(guān)注A股和港股的高景氣方向。A股方面，建議關(guān)注：1）業(yè)績(jī)高增或業(yè)績(jī)改善的行業(yè)。主要包括航海裝備、影視院線(xiàn)、商用車(chē)、裝修裝飾以及酒店餐飲等業(yè)績(jī)高增或業(yè)績(jī)改善的行業(yè)；2）分析師盈利預(yù)期上下調(diào)比例顯著升高的行業(yè)。主要包括傳媒、社會(huì)服務(wù)、食品飲料、商貿(mào)零售等行業(yè)；3）高盈利低估值的行業(yè)。主要包括煤炭、石油石化等行業(yè)。
中銀證券：A股盈利探底，復(fù)蘇拐點(diǎn)將至
中銀證券研報(bào)指出，A股盈利探底，復(fù)蘇拐點(diǎn)將至。8月PMI數(shù)據(jù)顯示內(nèi)需向好的積極因素不斷增加，產(chǎn)需雙雙回暖帶動(dòng)8月經(jīng)濟(jì)預(yù)期持續(xù)回升，其中內(nèi)需回暖預(yù)期下企業(yè)采購(gòu)意愿回升，庫(kù)存持續(xù)去化。但也需要看到，當(dāng)前內(nèi)需回暖的基礎(chǔ)仍有待鞏固：外需拖累依舊較大，從業(yè)人員指數(shù)仍在低位徘徊，內(nèi)需實(shí)質(zhì)性企穩(wěn)仍需要一段時(shí)間的政策支撐。根據(jù)最新披露的中報(bào)數(shù)據(jù)，A股盈利增速仍處于尋底過(guò)程之中，但結(jié)合我們的盈利預(yù)測(cè)模型，工業(yè)企業(yè)利潤(rùn)增速已經(jīng)出現(xiàn)了明顯觸底回升跡象，預(yù)計(jì)A股盈利將在下半年迎來(lái)拐點(diǎn)。
民生證券：A股的反彈時(shí)刻或已來(lái)臨
民生證券研報(bào)指出，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步向上的動(dòng)能正在孕育，與中國(guó)經(jīng)濟(jì)基本面相關(guān)的資產(chǎn)正在逐步企穩(wěn)，海外的緊縮預(yù)期正在放緩，A股的反彈時(shí)刻或已來(lái)臨，或許到年底時(shí)投資者會(huì)發(fā)現(xiàn)今年的上半年行情并不關(guān)鍵。在結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型、全球競(jìng)爭(zhēng)下，具備供給約束且在需求的最基石層的大宗商品無(wú)疑是最佳配置品種：油、銅、鋁、煤炭、油運(yùn)、鋼鐵、貴金屬是首要推薦，其年度時(shí)刻正在來(lái)臨。第二，金融板塊在基本面見(jiàn)底時(shí)期有明顯超額收益，值得關(guān)注（銀行、保險(xiǎn)、券商）。房地產(chǎn)、建筑同樣值得關(guān)注。中國(guó)優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)無(wú)疑也是做多中國(guó)的品種：專(zhuān)業(yè)機(jī)械、工程機(jī)械、機(jī)械零部件；以及高端制造領(lǐng)域：新能源車(chē)（整車(chē)、鋰電）、光伏。
金鷹基金：政策密集發(fā)布提振市場(chǎng)信心，A股超跌反彈或可期
金鷹基金認(rèn)為，當(dāng)前位置不宜過(guò)度悲觀(guān)，隨著政策密集落地，市場(chǎng)情緒或持續(xù)修復(fù)，超跌反彈或可期。具體而言，工業(yè)企業(yè)盈利、物價(jià)、庫(kù)存、出口等基本面出現(xiàn)積極變化，過(guò)度擔(dān)憂(yōu)經(jīng)濟(jì)快速下行的悲觀(guān)情緒也有望得到一定修正。近期美國(guó)就業(yè)數(shù)據(jù)已出現(xiàn)走弱的跡象，外圍流動(dòng)性或趨于改善。建議繼續(xù)以均衡配置應(yīng)對(duì)較快輪動(dòng)，順周期板塊或受益于政策陸續(xù)落地而迎持續(xù)修復(fù)，市場(chǎng)主線(xiàn)有望擴(kuò)散，科技成長(zhǎng)或亦會(huì)受益于情緒改善而出現(xiàn)反彈。
