中直股份(600038)7月18日晚公告，公司擬向中航科工發(fā)行股份購買其持有的昌飛集團92.43%的股權(quán)、哈飛集團80.79%的股權(quán)，擬向航空工業(yè)集團發(fā)行股份購買其持有的昌飛集團7.57%的股權(quán)、哈飛集團19.21%的股權(quán)，交易價格為50.78億元。另外，擬募集配套資金總額不超過30億元。
本次交易完成后，昌飛集團、哈飛集團將成為上市公司全資子公司，上市公司的資產(chǎn)規(guī)模和業(yè)務(wù)規(guī)模都將提升，進一步提升直升機研發(fā)、生產(chǎn)及銷售能力，提升產(chǎn)業(yè)鏈影響力。
本次交易完成后，中航科工仍為上市公司控股股東，直接持有上市公司53.62%股份；航空工業(yè)集團仍為中直股份的實際控制人，合計控制上市公司權(quán)益的比例為59.92%。
回溯前情，早在2022年12月24日，中直股份就曾發(fā)布公告，公司正在籌劃重大資產(chǎn)重組事項，擬發(fā)行股份購買昌飛集團100%股權(quán)、哈飛集團100%股權(quán)。
2023年1月6日，航空工業(yè)集團、中航科工及昌飛集團簽署增資協(xié)議，約定航空工業(yè)集團以國家通過其已投入的國撥資金對昌飛集團增資1.25億元，增資后航空工業(yè)集團將持有昌飛集團7.57%股權(quán)。
同日，航空工業(yè)集團、中航科工及哈飛集團簽署增資協(xié)議，約定航空工業(yè)集團以國家通過其已投入的國撥資金對哈飛集團增資6.05億元，增資后航空工業(yè)集團將持有哈飛集團19.21%股權(quán)。
具體來看，作為本次交易的標(biāo)的，昌飛集團隸屬于航空工業(yè)集團，是我國直升機科研生產(chǎn)基地和航空工業(yè)骨干企業(yè)，主要產(chǎn)品包括直-8、直-10等多個系列直升機及直升機相關(guān)部件等。除直升機整機及部件銷售外，昌飛集團還構(gòu)建了適應(yīng)企業(yè)發(fā)展和市場需求的客戶服務(wù)保障體系，形成航空裝備服務(wù)保障新模式，為客戶提供優(yōu)質(zhì)的直升機維修及加改裝服務(wù)。
哈飛集團專注于直升機整機、部件制造等航空產(chǎn)品領(lǐng)域及設(shè)備成品加改裝、整機/部件維修等航空服務(wù)領(lǐng)域，主要從事以復(fù)合材料的性能研究、工藝結(jié)構(gòu)設(shè)計和應(yīng)用技術(shù)為核心的航空產(chǎn)品研發(fā)、設(shè)計、生產(chǎn)、銷售與直升機整機/部件維修業(yè)務(wù)。
哈飛集團直升機整機主要產(chǎn)品包括直-9、直-19等系列直升機。
此外，哈飛集團依托先進復(fù)合材料技術(shù)與整機研發(fā)制造優(yōu)勢，建立起以機身、機翼、起落架等配套部件為代表的整機大部件業(yè)務(wù)。
哈飛集團航空服務(wù)主要包括設(shè)備成品加改裝、整機/部件維修等業(yè)務(wù)。
本次交易前，中直股份從事的業(yè)務(wù)是為國內(nèi)各型直升機提供零部件，同時公司也研發(fā)制造多型不同噸位、滿足各類用途的AC系列民用直升機，以及運12和運12F系列通用飛機。昌飛集團、哈飛集團與中直股份存在上下游關(guān)系，其主營業(yè)務(wù)系中直股份所從事業(yè)務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈上的重要環(huán)節(jié)。通過本次交易，中直股份將會有效增強公司業(yè)務(wù)完整性，并減少管理成本、提高管理效率。
本次擬注入中直股份的均為我國直升機產(chǎn)業(yè)的核心研發(fā)及生產(chǎn)企業(yè)，是我國航空裝備創(chuàng)新發(fā)展的骨干力量之一。通過本次交易，中直股份將整合航空工業(yè)集團直升機領(lǐng)域總裝資產(chǎn)，將進一步實現(xiàn)航空工業(yè)集團直升機業(yè)務(wù)的整合，提升中直股份的研發(fā)創(chuàng)新能力、資源整合能力。
中直股份在7月18日晚的公告當(dāng)中表示，本次交易將推動公司積極把握“十四五”期間航空產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略機遇，通過專業(yè)化整合，支持直升機產(chǎn)業(yè)整體結(jié)構(gòu)體系，做強做精主業(yè)，打造專業(yè)化領(lǐng)航上市公司。
本次交易完成后，昌飛集團、哈飛集團將成為公司的全資子公司，公司發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易規(guī)模將大幅減小，有助于公司增強獨立性。
此前，中直股份曾于7月14日發(fā)布2023年半年度業(yè)績預(yù)增公告，公司預(yù)計實現(xiàn)凈利潤1.1億元至1.32億元，同比增長553%至683%?？鄯莾衾麧櫈?200萬元至1.04億元，同比增長3842%至4900%。
中直股份表示，業(yè)績同比增加的主要原因是航空產(chǎn)品收入增長，增長比例較高的原因是上年同期基數(shù)較小。
